香港退休計劃協會研究揭示：港人需備710萬方享九成退休安全感 倡議擴大MPF免税額及推通脹掛鈎產品

香港退休計劃協會近日發表最新研究報告《賦能勞動人口，強化退休保障》，指出面對長壽風險，港人若要確保退休後能達到九成財務安全感的信心水平，女性需累積710萬港元儲蓄，男性則需660萬港元。為強化本港退休保障制度，協會建議政府擴大強積金（MPF）免税額，並推出通脹掛鈎產品，以推動退休資產提現方案的多元化發展。 該研究根據香港統計處及消費者委員會的數據分析，將基線退休開支設定為每月港幣2萬元（按2026年3月價格計算）。報告發現，若男性預期壽命達86歲，退休後維持基線生活開支需460萬元；女性預期壽命達90歲，則需540萬元。進一步而言，若要建立90%的財務安全信心水平，假設男性規劃至97歲，便需儲蓄660萬元；女性規劃至100歲，則需儲蓄710萬港元，方能安享晚年。 香港退休計劃協會行政委員會副主席楊豪業表示，研究同時探討了本港僱主在退休福利方面的實踐。報告發現，受訪的大型企業僱主管理逾9萬名員工，其強積金（MPF）或職業退休計劃（ORSO）的供款比例普遍介乎薪酬的8%至15%，遠高於5%的法定最低要求，且多數企業已自願取消法定薪酬上限。楊豪業續指，部分大型企業更將MPF或ORSO供款比例與員工年資掛鈎，年資越高供款比例越高，此舉不僅為員工提供更全面的退休財務保障，亦能有效鞏固職工的職場參與度，實現企業與員工的雙贏。 為進一步保障香港勞動人口的退休權益，香港退休計劃協會提出多項政策建議。其中，針對「可扣税自願性供款」（TVC）與「合資格延期年金保單」（QDAP），協會建議應設立獨立的扣税上限，並為被供養家庭成員引入獨立的TVC扣税配額，以促進以家庭為基礎的退休支援模式。楊豪業補充，研究建議TVC及QDAP的獨立扣税額可各設為6萬元，兩者合計總額達12萬元，藉此優化個人退休儲蓄誘因。 此外，研究亦倡議推動多元化的綜合性退休資產提現（Decumulation）方案，以應對退休人士可能面對的長期通脹影響。具體措施包括擴大發行專屬的銀色債券及本地基礎建設債券，為退休人士提供穩健的投資選擇。同時，協會建議開創創新的「政府-商界-社區」試導計劃，將終身年金與長期護理及預防性醫療保健方案進行捆綁，提供更全面的老年生活保障。 香港退休計劃協會行政委員會主席李子恩舉例，可考慮設立「社會信用銀行」，讓退休人士透過參與社會服務累積時間信用，並將其兑換為醫療服務或家居維修等，從而減輕通脹對醫療開支的影響。香港退休計劃協會30週年研究負責人周沛言則指出，香港的退休充足度不僅是個人儲蓄紀律問題，更是一個受長壽、生活成本上漲以及員工自願性儲蓄參與度有限等多重因素交織影響的結構性挑戰。他強調，強化保障制度需透過優化退休計劃設計、為員工提供針對性財務教育，以及引入更便利的儲蓄方式，使儲蓄機制更切合員工不同人生階段所需。 李子恩總結表示，要真正實現退休充足，有賴於凝聚集體力量、推行以家庭為本的方針，鼓勵企業與政府緊密合作。她認為，應透過以家庭為導向的激勵措施來加強自願性儲蓄、開創多元化的提現解決方案，並賦能僱主為其員工提供適切支援，共同構建更穩健的退休保障體系。